تراجعت أسعار النفط في إغلاق تداولات الأسبوع أمس الأول الجمعة وسجلت خسارة أسبوعية مع ترقب المستثمرين اجتماع أوبك+ يوم الأحد الذي سيحدد مصير تخفيضات الإنتاج التي تنفذها مجموعة المنتجين. وانخفضت العقود الآجلة لخام برنت تسليم يوليو 24 سنتًا، أو 0.3 %، إلى 81.62 دولارًا للبرميل، في حين انخفض عقد أغسطس الأكثر سيولةً 77 سنتًا، أو 0.8 %، إلى 81.11 دولارًا. وتراجعت العقود الآجلة لخام غرب تكساس الوسيط الأميركي 92 سنتا، أو 1.2 بالمئة، إلى 76.99 دولارا. وعلى مدى الأسبوع، استقر برنت على انخفاض 0.6 %، فيما سجل خام غرب تكساس الوسيط خسارة 1 %. وقال مات سميث، كبير المحللين في كبلر، في إشارة إلى احتمال قيام المجموعة بشيء غير متوقع: "إنه الذعر الذي يسبق اجتماع أوبك خلال عطلة نهاية الأسبوع". وأضاف: "من المتوقع على نطاق واسع أن يمدوا التخفيضات". وقالت مصادر إن الأسواق تنتظر اجتماع أوبك+ يوم الأحد، حيث تعمل مجموعة المنتجين على اتفاق معقد يسمح لها بتمديد بعض تخفيضاتها العميقة في إنتاج النفط حتى عام 2025. قالت مصادر يوم الجمعة إن المملكة العربية السعودية دعت الوزراء للاجتماع شخصيًا في الرياض لحضور اجتماع يونيو في تغيير للخطط في اللحظة الأخيرة. ولا يزال الاجتماع مقررًا رسميًا كاجتماع عبر الإنترنت. وأظهرت بيانات من إدارة معلومات الطاقة الأميركية يوم الجمعة أن إنتاج النفط الخام الأميركي ارتفع في مارس إلى أعلى مستوى هذا العام، في حين انخفض إنتاج منتجات الوقود، وهو مؤشر للطلب، بنسبة 0.4 % إلى 19.9 مليون برميل يوميًا. وتعرضت سوق النفط لضغوط في الأسابيع الأخيرة بسبب احتمال بقاء تكاليف الاقتراض الأميركية مرتفعة لفترة أطول، وهو ما يعيق الأموال ويمكن أن يكبح الطلب على النفط. ويتجه الخامان القياسيان نحو أكبر انخفاض شهري لهما منذ ديسمبر كانون الأول بعد انخفاضهما في الجلسة السابقة بفعل زيادة مفاجئة في مخزونات الوقود الأميركية. وكتب محللو سيتي في مذكرة: "بدأ موسم السفر الصيفي في الولايات المتحدة مع عطلة نهاية الأسبوع في يوم الذكرى، مع المؤشرات الأولية التي تظهر نشاطًا قويًا للقيادة والطيران -لكن استخدام الوقود يبدو أكثر هدوءًا، مما يعني مكاسب في الكفاءة". وارتفعت أسعار النفط لفترة وجيزة بعد أن أظهرت بيانات الحكومة الأميركية أن التضخم يتجه بشكل جانبي في أبريل، مما عزز رهانات المتداولين على أن بنك الاحتياطي الفيدرالي سوف يخفض أسعار الفائدة التي طال انتظارها في سبتمبر. وأظهرت بيانات يوروستات أن التضخم في منطقة اليورو ارتفع أكثر من المتوقع في مايو. ومن غير المرجح أن تمنع هذه الزيادة البنك المركزي الأوروبي من خفض تكاليف الاقتراض الأسبوع المقبل، لكنها قد تؤدي إلى إبطاء دورة خفض أسعار الفائدة. وقالت شركة بيكر هيوز لخدمات الطاقة في تقريرها الذي يحظى بمتابعة وثيقة يوم الجمعة إن شركات الطاقة الأميركية حافظت على عدد حفارات النفط والغاز - وهو مؤشر مبكر للإنتاج المستقبلي - عند 600 في الأسبوع المنتهي في 31 مايو. وانخفضت منصات النفط بمقدار منصة واحدة إلى 496 هذا الأسبوع، بينما ارتفعت منصات الغاز بمقدار منصة واحدة إلى 100. ومع ذلك، انخفض إجمالي عدد منصات الحفر للشهر الثالث على التوالي في مايو، حيث انخفض بمقدار 13 منصة، وهو أكبر انخفاض في شهر منذ أغسطس.​ وقالت لجنة تداول العقود الآجلة للسلع الأميركية يوم الجمعة إن مديري الأموال رفعوا صافي مراكز العقود الآجلة للخام الأميركي والخيارات الطويلة في الأسبوع المنتهي في 28 مايو. وقال محللو النفط لدى انفيستنق دوت كوم، أسعار النفط تنخفض بسبب توترات الطلب والآمال بشأن هدنة في غزة، بينما يظل اجتماع أوبك+ في الأفق. وقالوا، تراجعت أسعار النفط إلى خسارة أسبوعية بعد أن استقرت على انخفاض يوم الجمعة، حيث أثرت الآمال الجديدة بشأن وقف إطلاق النار في غزة والمخاوف المستمرة بشأن الطلب على المعنويات قبل اجتماع نهاية الأسبوع لكبار منتجي النفط الخام. شهدت مخزونات النفط الأميركية انخفاضًا أكبر من المتوقع في الأسبوع المنتهي في 24 مايو - بنحو 4.2 مليون برميل مقابل التوقعات البالغة 1.6 مليون برميل. لكن مخزونات البنزين ارتفعت بمقدار 2 مليون برميل، أي أكثر من التوقعات لزيادة قدرها 1 مليون برميل. في حين ارتفعت مخزونات نواتج التقطير بمقدار 2.5 مليون برميل مقابل التوقعات لزيادة قدرها 0.4 مليون برميل. وأثارت الزيادة في مخزونات المنتجات مخاوف من تباطؤ الطلب في أكبر مستهلك للوقود في العالم مع دخول موسم الصيف الكثيف السفر. واستقر الدولار، ولم يفعل الكثير للمساعدة في تحفيز الطلب على النفط الخام، حيث أظهرت البيانات أن مؤشر أسعار نفقات الاستهلاك الشخصي الأساسي، وهو المقياس المفضل لدى بنك الاحتياطي الفيدرالي للتضخم، ارتفع بنسبة 2.8 % في أبريل، دون تغيير عن الشهر السابق، وهو ما يتوافق مع المستثمرين. التوقعات. وكانت المخاوف من ارتفاع أسعار الفائدة الأميركية لفترة أطول بمثابة ثقل رئيس على أسعار النفط في الجلسات الأخيرة، وسط مخاوف متزايدة من أن أسعار الفائدة المرتفعة ستؤثر على النشاط الاقتصادي في الأشهر المقبلة، مما يعيق الطلب على النفط. وقد قادت الولايات المتحدة النمو في إمدادات النفط العالمية من المنتجين من خارج منظمة أوبك على مدى معظم العقد الماضي بسبب ثورة النفط الصخري والاختراقات في التكنولوجيا والكفاءة التي عززت الإنتاج. وفي العام الماضي، فاجأ إنتاج الخام الأميركي في الاتجاه الصعودي، حيث نما أكثر من مليون برميل يوميًا إلى 12.93 مليون برميل يوميًا، وأكثر بكثير من 400 ألف برميل يوميًا التي توقعتها الحكومة في بداية عام 2023. وقال مسؤولون تنفيذيون ومحللون في الصناعة إنه من غير المرجح أن يفاجئ المنتجون الأميركيون الاتجاه الصعودي بالطريقة التي فعلوا بها في عام 2023، حتى مع تحوم أسعار النفط بالقرب من 80 دولارًا للبرميل. وقال بول موسولد، الرئيس التنفيذي للعمليات في شركة الحفر المتعاقد عليها سكاندريل: "يظل عملاؤنا محافظين ومنضبطين للغاية". "وكان من المفاجئ أن عدد الحفارات لم يرتفع أكثر في ظل الأسعار الحالية." وتحافظ شركته على استقرار الإنفاق الرأسمالي وتأجيل ترقيات منصاتها لتتماشى بشكل أفضل مع نمو الحفر بشكل أفضل. وتخطط لتشغيل 12 منصة بحلول نهاية العام وإعادة نشر عدد قليل منها في العام المقبل. وانخفض عدد منصات النفط في الولايات المتحدة إلى 496، بانخفاض 13 % عن مستويات العام الماضي، وفقًا لبيانات من شركة بيكر هيوز. وقال محللو ستاندرد آند بورز في مذكرة يوم الخميس "الولايات المتحدة لديها القدرة على النمو بمعدل مليون برميل يوميا لعدد من السنوات، لكن لا توجد حاليا رغبة في النمو بهذا المعدل". وتتوقع وكالة ستاندرد آند بي جلوبال زيادة قدرها 470 ألف برميل يوميًا في إنتاج النفط الخام والمكثفات الأميركية هذا العام. وقد حد المنتجون الأميركيون المتداولون علنًا من الإنفاق على النمو في السنوات الأخيرة، تحت ضغط من المستثمرين بعد أن أدى الإنفاق الجامح إلى النمو السريع ولكن عوائد محدودة من قطاع النفط الصخري في العقد الأول من القرن الحادي والعشرين. وكانت زيادات الإنتاج الأعلى من المتوقع في الأعوام الأخيرة مدفوعة جزئياً بالمنتجين من القطاع الخاص، الذين اكتسحت بعض منهم الآن في موجة من الضبط المالي التي تضرب القطاع. وقد قاموا بزيادة الإنتاجية عن طريق حفر آبار أطول وتكسير الصخور لإنتاج النفط من المزيد من الآبار في نفس الوقت. وقال تيموثي روبرسون، رئيس شركة تكساس ستاندرد أويل: "أتوقع أنه على الرغم من الموجة الأخيرة من عمليات الدمج، سنشهد استمرار أسعار النفط الحالية والمساعدة في دعم المكاسب المعتدلة في نمو إنتاج النفط الأميركي بشكل عام مع استمرار التحسن المستمر في كفاءة الحفر والإكمال". وتتوقع شركات خدمات حقول النفط، مثل اس ال بي، مزيدًا من النمو من الأسواق الدولية هذا العام بدلاً من أميركا الشمالية. ونمت إيراداتها الدولية في الربع الأول بنسبة 18 % هذا العام، في حين انخفضت إيرادات أميركا الشمالية بنسبة 6 %، ويرجع ذلك جزئيًا إلى عملية الدمج.