تعافت أسعار النفط الخام، لتكسر سلسلة الخسائر التي استمرت أربعة أسابيع، مع استقرار خام برنت عند 71.61 دولارا للبرميل، وخام غرب تكساس الوسيط عند 68.65 دولارا للبرميل. وساعد إعصار فرانسين أسعار النفط على الارتفاع بعد أن سيطر الشعور الهبوطي على السوق، مما أدى إلى انخفاض إمدادات النفط بنحو 700 ألف برميل يوميًا من السوق، حتى ولو لعدة أيام. ولا يزال هناك قدر كبير من الإنتاج الليبي متوقفًا بعد انهيار المحادثات التي توسطت فيها الأمم المتحدة، مما يعني أن انقطاع الإمدادات بلغ الآن 1.5 مليون برميل يوميًا بالفعل. ومع ذلك، مع وصول تشاؤم الصين إلى ذروته في فترة ما بعد الوباء بأكملها، فسوف يتطلب الأمر أكثر من انقطاع الإمدادات لرفع خام برنت فوق سعره الحالي البالغ 73 دولارًا للبرميل. ومع وصول الإعصار فرانسين إلى ولاية لويزيانا هذا الأسبوع كإعصار من الفئة 2، تم إيقاف حوالي 42 % من إنتاج النفط الخام و 53 % من إنتاج الغاز الطبيعي بشكل استباقي عبر خليج المكسيك الأميركي، أي ما يعادل 730 ألف برميل يوميًا و992 مليون قدم مكعب يوميًا. وبعد ضعف الطلب غير المسبوق على الرفع من العملاء الصينيين خلال أشهر الصيف، من المقرر أن تزيد شركة النفط الوطنية السعودية أرامكو إمداداتها إلى الصين في أكتوبر، مع ارتفاع الترشيحات إلى 46 مليون برميل، بزيادة 3 ملايين برميل عن سبتمبر. وفي روسيا، تدرس البلاد فرض قيود على تصدير اليورانيوم والمعادن. وصرح الرئيس الروسي فلاديمير بوتن أن موسكو ستنظر في الحد من صادرات اليورانيوم والتيتانيوم والنيكل ردًا على العقوبات الغربية، مما أدى إلى ارتفاع عقد النيكل في بورصة لندن للمعادن لمدة ثلاثة أشهر بنسبة 3 % إلى 16150 دولارًا هذا الأسبوع. وفي الولايات المتحدة، لم يتأثر إمداد منتجات التكرير الأميركية في ساحل الخليج الأميركي، وخاصة قدرة التكرير البالغة 3 ملايين برميل يوميًا في لويزيانا، إلى حد كبير بإعصار فرانسين، حيث لم تبلغ شركة نوركو التابعة لشركة شل ومصفاة ليك تشارلز التابعة لشركة سيتجو عن أي أضرار وعادت إلى العمليات الطبيعية. وانخفضت سعار النفط الخام الروسي إلى ما دون سقف سعر النفط. ولأول مرة منذ يناير، انخفض سعر التصدير الرئيس لخام الأورال الروسي على ظهر السفينة إلى ما دون مستوى سقف سعر مجموعة السبع البالغ 60 دولارًا للبرميل على خلفية الانخفاض الحر في الأسعار الثابتة، مما قد يؤدي إلى زيادة استخدام شركات الشحن اليونانية في المستقبل. وأصدرت وكالة البيئة في ولاية ميشيغان تصريحًا جديدًا للهواء لمصفاة ديترويت التي تديرها شركة ماراثون بتروليوم، مما يسمح للمصنع برفع معدلات الإنتاج التي كانت محددة حتى الآن عند 140 ألف برميل يوميًا إلى مستوى أعلى بشكل ملحوظ إذا نجح في الحد من الانبعاثات. وخفضت مؤسسة سيتي الاستثمارية الأميركية توقعاتها لسعر النفط الخام لعام 2025 إلى 60 دولارا للبرميل فقط، مما دفع إلى مراجعة عامة للتوقعات بالهبوط حيث خفض مورجان ستانلي وبنك أوف أميركا توقعاتهما إلى 75 دولارا للبرميل. وقد تتحول العقود الآجلة للنفط الخام إلى حالة كونتانجو خلال الفترة المقبلة حيث تقلص الفارق بين عقود برنت لمدة 36 شهرا بين نوفمبر 2024 ونوفمبر 2027 إلى 2 دولار فقط للبرميل، انخفاضا من 9 دولارات للبرميل قبل شهر. وفي المكسيك، أدى حريق في أكبر مصفاة في المكسيك، مصفاة سالينا كروز التي تنتج 330 ألف برميل يوميا والتي تديرها شركة النفط الوطنية بيمكس، إلى مقتل عاملين بعد اندلاع حريق بعد اصطدام شاحنة بنفايات المصفاة التي ظهرت على السطح بعد أن فاضت مياه الأمطار في المجاري. وفي كندا، وافقت شركة بمبينا الكندية المشغلة لخطوط الأنابيب على شراء أصول البنية التحتية في حوض مونتني في ألبرتا من شركة فيرن المنتجة للنفط مقابل 300 مليون دولار، في مثال آخر على عمليات الدمج والاستحواذ في قطاع صناعات المنبع اللاحقة. وأفادت التقارير أن شركة النفط الأميركية العملاقة إكسون موبيل تراجعت عن فكرة شراء نصف حصة شركة جالب إنيرجيا في اكتشاف موبان البحري الضخم المزعوم في ناميبيا، والذي قد يحتوي على 10 مليارات برميل من مكافئ النفط. ولم يتمكن حتى إعصار يتشكل في خليج المكسيك بالولايات المتحدة من إيقاف انخفاض أسعار النفط، حيث انخفض خام برنت إلى ما دون 70 دولارًا للبرميل مسجلاً أدنى مستوى له منذ أواخر عام 2021. وفي تحدٍ لتأجيل أوبك+ لزيادة الإنتاج والحظر النفطي الليبي، استمرت أسعار النفط في الانخفاض بسبب المخاوف من زيادة العرض وتوقعات صينية ضعيفة بشكل متزايد. ووسط انخفاض أسعار النفط، خفضت منظمة أوبك توقعاتها لنمو الطلب العالمي على النفط في عامي 2024 و2025، وراجعت توقعات هذا العام إلى 2.03 مليون برميل يوميًا لا تزال طموحة للغاية بينما خفضت رقم العام المقبل بشكل طفيف إلى 1.74 مليون برميل يوميًا. وبعد شراء 2.5 مليون برميل من الخام الأميركي الشهر الماضي للتسليم إلى برايان ماوند في يناير ومارس، اشترت وزارة الطاقة الأميركية 3.4 مليون برميل أخرى للتسليم في نفس الأشهر في نفس الوقت، مما يعزز وتيرة تجديد الاحتياطي الاستراتيجي. ورفضت ناقلات النفط التي تحمل النفط الروسي كجزء من أسطولها الظلي بشكل متزايد استخدام خدمة الطيارين الدنماركيين أثناء توجيه سفنهم عبر المضايق الدنماركية، مما يزيد من مخاطر الانسكابات النفطية وسط التيارات القوية والأعماق المتفاوتة. وفي الهند، تخطط شركة إنتاج الفحم المملوكة للدولة الهندية لاستثمار 8 مليارات دولار لبناء محطات طاقة تعمل بالفحم بجوار مناجمها، مما يضيف ما لا يقل عن 4.7 جيجاوات من التوليد على مدى السنوات الست المقبلة كجزء من بناء قدرة عملاقة تبلغ 88 جيجاوات. وفي إيطاليا، تتطلع البلاد إلى عكس حظرها على إنتاج الطاقة النووية وتدرس إنشاء شركة جديدة لبناء مفاعلات نووية أصغر حجماً، بقيادة بطل سوق الطاقة الحكومي إينيل، وتتوقع تمريرها في البرلمان العام المقبل. وفي الإمارات، وافقت أدنوك، شركة النفط الوطنية في البلاد، على صفقة مدتها 15 عامًا مع شركة النفط الهندية الرائدة آي أو سي لتوريد ما يصل إلى مليون طن متري من الغاز الطبيعي المسال سنويًا اعتبارًا من عام 2028، وهو العقد السابع الذي خصصته للمشترين في المستقبل. وفي قطر، كشفت شركة قطر للطاقة الوطنية عن أول ناقلة للغاز الطبيعي المسال تبنيها شركة بناء السفن الصينية هودونغ-زونغهوا لتوسيع حقل الشمال القادم، وأطلقت عليها اسم الرئيس التنفيذي السابق لشركة إكسون ريكس تيلرسون. وفي اليابان، كسبت الشركات المدرجة في اليابان، والتي تعمل العديد منها في قطاع الطاقة، ما يعادل 57 مليار دولار من عمليات البيع على مدار السنوات الثلاث الماضية حيث تتطلع إلى تعزيز كفاءة رأس المال وتقييم الأسهم. بالإضافة إلى ذلك، قدمت بورصة طوكيو للأوراق المالية لوائح جديدة تهدف إلى تحسين كفاءة رأس المال، وقيمة المساهمين، والاستثمار في الخارج، والمساءلة عن الإدارة. ونتيجة لهذه التغييرات التنظيمية والتحول في عقلية الشركات، كانت التكتلات اليابانية تبيع الشركات التابعة والشركات التابعة والحصص في المشاريع للتخلص من الأصول الأقل ربحية وغير الاستراتيجية. وعلى مدى السنوات الثلاث الماضية، حققت هذه الاستثمارات للشركات اليابانية المدرجة 56.8 مليار دولار (8 تريليون ين ياباني)، وفقًا لبيانات التدفق النقدي التي جمعتها نيكي. وقد حدثت بعض هذه المبيعات للأصول والوحدات في صناعات المعادن والطاقة والتعدين. وأكملت شركة طوكيو للغاز المحدودة في وقت سابق من هذا العام بيع حصصها في محفظة مشاريع الغاز الطبيعي المسال الأسترالية إلى شركة ميد أوشن إنيرجي. ويتولى إدارة المشتري شركة إي آي جي، وهي مستثمر مؤسسي في قطاعي الطاقة والبنية الأساسية العالميين. وفي العام الماضي، دخلت شركة أرامكو السعودية العملاقة للنفط سوق الغاز الطبيعي المسال الدولية من خلال توقيع اتفاقيات نهائية لشراء حصة أقلية استراتيجية في ميد أوشن إنيرجي مقابل 500 مليون دولار. وقال مورجان ستانلي إن التغييرات التنظيمية، بقيادة بورصة طوكيو، يمكن أن تؤدي إلى تحسين أسعار الأسهم للشركات التي تجري تغييرات في الحوكمة، مثل تحسين استقلال مجلس الإدارة. وبعد ثلاثة عقود من الركود، أصبحت اليابان الآن جاهزة لتحقيق نمو قوي في الناتج المحلي الإجمالي الاسمي هذا العام، بنسبة 3.1 %، وهو ما من شأنه أن يضعها على المسار الصحيح لتحقيق أقوى فترة نمو لمدة عامين منذ عام 1991، بحسب محللي البنك الاستثماري.